J&T World Private Capital: Zlatá koruna PE investování

J&T World Private Capital investuje po boku těch nejlepších private equity fondů operujících na západních trzích. Zároveň se specializuje na takzvaný „mid-market“ segment, kde se pohybují řádově menší firmy, které stále skrývá velký růstový potenciál.

Zájem o private equity v posledních letech výrazně posiluje. Podle dat společnosti Preqin plánují téměř tři čtvrtiny institucionálních investorů navýšit svou alokaci právě v této třídě aktiv. Přidávají se i rodiny s mimořádně vysokým majetkem, které do private equity vkládají v průměru 27 % svého bohatství, což je více než dvojnásobek částky, kterou směřují do nemovitostí.

Na privátních trzích se více než dobře etabloval fond J&T Arch Investments, který si udržuje vedoucí pozici v České republice i na Slovensku. Fond Naše ČESKO pak investuje do kombinace soukromých a veřejných aktiv a na českém trhu kombinuje výhody obou tříd. V nabídce však chyběl fond, který by tyto fondy geograficky doplňoval a nabídl klientům přístup k největším private equity trhu na světe – tedy Spojeným státům. Až doteď.

Fond využívá i expertízy strategického partnera Michaela Kollára, který se na západních private equity trzích pohybuje již 17 let. „Prostřednictvím našich kontaktů jsme narazili na Michela Kollára, který se po 20 letech na Wall Street rozhodl vrátit do své vlasti. Jeho odborné znalosti a know-how se perfektně shodovaly s našimi představami o vstupu do atraktivní oblasti soukromých trhů, ale se zaměřením na středně velké společnosti s atraktivní cenou s růstovým potenciálem,“ popisuje spolupráci Tomáš Martinec, předseda představenstva a generální ředitel J&T Investiční společnosti.

Výnos nad indexem S&P 500

„Private equity za posledních 30 let dosahovalo průměrný čistý roční výnos 14,7 %, tedy o čtyři procentní body více než index S&P 500. Nový fond se soustředí na těžko dostupný segment tzv. mid-market fondů, tedy fondů investujících částky v rozmezí 100 milionů až 3 miliardy eur. Mid-market fondy historicky dosahují dokonce lepších výsledků než globální hráči—jejich průměrné čisté zhodnocení činí 18,7 % ročně,“ dodává Martin Cakl, portfolio manažer fondů.

K důvodům vyšší výkonnosti patří zejména nižší pořizovací ceny podniků (v průměru o 36 % levněji než u velkých fondů) a vetší prostor pro provozní optimalizace a růst tržeb díky specializaci na odvětví s vysokou poptávkou přinášející stabilnější výsledky.